رشد S&P 500 با کاهش تورم باعث توقف امیدهای فدرال رزرو، تمرکز سود بانک ها

S&P 500 OUTLOOK:

• S&P 500 افزایش می یابد و در بهترین سطح خود از 14 فوریه بسته می شود و بخش ارتباطی و اختیاری مصرف کننده پیشروی خود را در این زمینه به دست آورده است. وال استریت
• عمده فروشی ضعیف تر از حد انتظار تورم تقویت احساسات مثبت، افزایش اشتها برای دارایی های پرریسک تر
• فصل سود سه ماهه اول در روزهای آینده در کانون توجه قرار خواهد گرفت و بانک‌های کلیدی نتایج مالی خود را در روز جمعه گزارش می‌کنند.

بیشترین خوانده شده: دلار آمریکا در سقوط آزاد، USD/CAD نقض پشتیبانی عمده، GBP/USD در آستانه شکست

S&P 500 روز پنجشنبه افزایش یافت و با افزایش 1.3 درصدی به 4171 رسید، که بهترین بسته شدن آن از 15 فوریه تاکنون بود، که تحت تاثیر خلق و خوی خوش بینانه به دنبال داده های تورم عمده فروشی ضعیف تر از پیش بینی ها، همراه با سود سهام اختیاری مصرف کننده و عملکرد ضعیف بخش دولتی واقعی بود. با صعود امروز، معیار ارزش سهام اندکی پایین تر از مقاومت خوشه ای نزدیک به سطح روانی 4200 قرار می گیرد، منطقه ای که فروشندگان می توانند در آن جهش کنند، حرکت صعودی را متوقف کنند و باعث عقب نشینی شوند.

احساسات در اوایل جلسه معاملاتی پس از غافلگیری داده های PPI در ماه مارس افزایش یافت و به 2.7% سالانه در مقابل 3.0% انتظار می رفت که پایین ترین میزان از ژانویه 2021 بود. روند نزولی ثابت در قیمت های عمده فروشی نیروهای تورمی را در اقتصاد تضعیف خواهد کرد. ماه های آینده، نیاز به افزایش نرخ های اضافی را کاهش می دهد. این بدان معناست که کمپین انقباض فدرال رزرو می تواند به زودی پایان یابد، احتمالاً پس از افزایش 25 واحدی نهایی در نشست ماه می FOMC.

پس از توقف فدرال رزرو، معامله گران تمام توجه خود را بر کاهش نرخ بهره و بزرگی قریب الوقوع تغییر سیاست پولی متمرکز خواهند کرد. در حالی که این سناریو می تواند در ابتدا تا حدودی برای دارایی های ریسک مثبت باشد، اما در میان مدت چنین نخواهد بود، زیرا هر گونه تسهیل از سوی بانک مرکزی احتمالاً به بدتر شدن چشم انداز کلان و خطرات رکود فزاینده پاسخ خواهد داد. با گذشت زمان، یک محیط رکودی حمایتی از سود شرکت یا قیمت سهام نخواهد بود.

با تمرکز بر کاتالیزورهای کوتاه مدت، فصل درآمد سه ماهه اول که قرار است به طور جدی از روز جمعه آغاز شود، توجهات را به خود جلب خواهد کرد و JPMorgan Chase (JPM)، ولز فارگو (WFC) و Citigroup (C) قرار است نتایج خود را در سال جاری رونمایی کنند. صبح قبل از زنگ افتتاحیه تقویم درآمد جدید DailyFX را بررسی کنید تا ببینید وال استریت برای هر شرکت از نظر EPS و درآمد چه انتظاراتی دارد.

بانک‌های تجاری و سرمایه‌گذاری، به‌عنوان وام دهندگان و مؤسسات معامله‌کننده در بازار سرمایه، نگاهی ردیف اول به اقتصاد دارند، بنابراین معامله‌گران باید به‌دقت افشای مالی خود را بررسی کنند، اما مهم‌تر از آن، راهنمایی‌های آینده آنها، به‌ویژه پس از آشفتگی ماه گذشته در صنعت، که منجر به شکست SVB و SBNY شد.

درآمدهای کلیدی شرکت در راه است

منبع: تقویم درآمد DailyFX

S&P 500 TECHNICAL Analysis

پس از صعود اخیر، S&P 500 به فاصله قابل توجهی از منطقه مقاومت خوشه ای نزدیک به سطح 4200 رسیده است. اگر گاوها موفق شوند قیمت ها را در روزهای آینده به بالاتر از این مانع فنی برسانند، شتاب خرید می تواند تسریع شود و راه را برای حرکت به سمت 4310 هموار کند، یعنی اصلاح فیبوناچی 61.8 درصدی کاهش سال 2022.

از طرف دیگر، اگر S&P 500 نتواند به سمت بالاتر حرکت کند و پایین بیاید، حمایت اولیه روی 4100 و به دنبال آن 4075 قرار می گیرد. در نقاط ضعف بیشتر، تمرکز به 4035 تغییر می کند، فقط یک لمس بالاتر از میانگین متحرک ساده 50 روزه.

نمودار فنی S&P 500 با استفاده از TradingView تهیه شد